De overname van Scottrade werd op 18 september 2017 afgerond door beursvennootschap TD Ameritrade . Scottrade was een online makelaarskantoor dat meer dan 3 miljoen accounts in de Verenigde Staten bediende en $ 170 miljard aan activa onder beheer had.
Opgericht in 1980 door Rodger O.
Riney, had het bedrijf ongeveer 500 vestigingen in de Verenigde Staten die persoonlijke ondersteuning en educatieve seminars voor kleine groepen boden. Toen Scottrade in 1996 zijn website lanceerde, was het een van de eerste makelaars die onlinehandel aanbood. Het bedrijf bood een volledig scala aan beleggingsproducten aan, handelsdiensten, bankrekeningen en marktonderzoekstools. Hier is een korte blik op wat er met Scottrade is gebeurd en de effecten van de deal op klanten.
Waarom sloot Scottrade?
Scottrade Financial Services sloot nadat TD Ameritrade Scottrade kocht voor $ 4 miljard in contanten en aandelen. Ameritrade en privébedrijf Scottrade kondigden aan dat ze eind oktober 2016 een definitieve overeenkomst zijn aangegaan. De overname werd ongeveer een jaar later afgerond, op 18 september 2017. In een verklaring zei TD Ameritrade: “De transactie combineert twee zeer complementaire organisaties met een lange geschiedenis van het helpen van miljoenen mensen om te investeren in hun financiële toekomst.”
Scottrade problemen
De beslissing om te verkopen kwam op een moment dat de makelaarssector met verschillende nieuwe problemen werd geconfronteerd. De problemen omvatten verzoeken om innovatieve technologie en nieuwe federale regels die bedrijven verplichtten om in het belang van hun klanten te handelen bij het verstrekken van advies over pensioenrekeningen.
Securities-analist Michael Flanagan zei dat Riney en zijn bedrijf “vooruitkijken en veel uitdagingen in de sector zien.” Flanagan voegde eraan toe dat “Wall Street nog steeds wordt aangevallen door toezichthouders, dus nalevingsproblemen eindigen nooit” en dat toezichthouders “meer geld uitgeven aan technologie en juridische kwesties.”
Scottrade was niet de enige online broker die besloot om de winkel in 2016 te sluiten.
In april van hetzelfde jaar stemde Ally Financial ermee in om online broker en onafhankelijke consultant TradeKing Group te kopen voor ongeveer $ 275 miljoen. In juli kondigde E-Trade Financial Corporation aan dat het ermee had ingestemd om het moederbedrijf van OptionsHouse, Aperture New Holdings, over te nemen voor $ 725 miljoen in contanten.
Scottrade’s beslissing om te verkopen werd ook beïnvloed door de gezondheidsproblemen van Riney. Eind 2015 kondigde hij aan dat hij was gediagnosticeerd met multipel myeloom, een ongeneeslijke vorm van bloedkanker.
Riney en zijn vrouw, Paula, deden een eerste gift van $ 5 miljoen om multipel myeloomonderzoek in het Siteman Cancer Center te ondersteunen. waar Riney werd behandeld. Het Alvin J. Siteman Cancer Center in het Barnes-Jewish Hospital en de Washington University School of Medicine is een instelling voor kankerzorg, onderzoek en onderwijs.
“Toen we hoorden dat er niet veel geld was voor multipel myeloomonderzoek, besloten Paula en ik om meer betrokken te raken,” zei Riney. “Dit is baanbrekend werk en onze initiële investering zou de naald kunnen verplaatsen die de deur opent naar verdere financiering.”
De Rineys bood in 2018 een extra gift van $ 20 miljoen aan om het Paula C.
and Rodger O. Riney Blood Cancer Research Initiative Fund aan de Washington University School of Medicine te creëren.
Wat is er gebeurd met Scottrade-accounts?
Na afronding van de overname werden de rekeningen van Scottrade Bank gesloten op 17 februari 2018. Bankrekeningsaldi werden automatisch gestort op de Scottrade-makelaarsrekeningen van klanten of verzonden als cheques om rekeningen te sluiten. Brokerage-rekeningsaldi werden overgezet naar de nieuwe TD Ameritrade-makelaarsrekeningen van klanten.
De overgang moest zo soepel mogelijk verlopen voor Scottrade-klanten.
Zij konden inloggen op hun nieuwe TD Ameritrade-rekeningen met behulp van bestaande Scottrade-rekeningnummers als hun gebruikers-ID’s met hun oude Scottrade-wachtwoorden. Scottrade-klanten hebben ook toegang tot hun eerdere bankafschriften en belastingdocumenten via TD Ameritrade.
Wat zeggen Scottrade-beoordelingen?
Scottrade is beoordeeld door verschillende sites die de makelaar unaniem een hoge score gaven voor klantenservice. Zijn reputatie voor klantenservice was voornamelijk gebaseerd op 500 vestigingen en de relatie die hij sinds de oprichting in 1980 met klanten had opgebouwd. Deze voordelen waren een overblijfsel van het pre-internettijdperk. Hoewel het bedrijf al sinds het midden van de jaren 90 online handel aanbood, wezen Scottrade-beoordelingen er vaak op dat de online ervaring geen sterk punt van het bedrijf was.
De kwaliteiten die Scottrade vanaf zijn wortels in de 20e eeuw naar de 21e eeuw bracht, waren in sommige gevallen ook aansprakelijkheden. De makelaarssector nam geleidelijk afstand van een paar vermogende klanten die eind jaren 90 door persoonlijke interacties werden beheerd.
Indsindien ligt de focus op lagere transactiekosten en meer particuliere beleggers. Het internet heeft barrières tussen beleggers afgebroken en hen de mogelijkheid gegeven om transacties uit te voeren zonder een makelaar te bellen.
Faith in traditionele financiële adviseurs en tussenpersonen kreeg een klap na de financiële crisis van 2008, vooral onder jonge beleggers. In 2016 waren Scottrade-beoordelingen kritisch over het bedrijf vanwege het hoge minimumsaldo op premium accounts, verouderde online interface en gebrek aan commissievrije ETF’s.
Wat betekende de TD Ameritrade-Scottrade-overeenkomst voor klanten?
Scottrade brokerage accounts worden automatisch overgezet naar TD Ameritrade als onderdeel van het transitieproces. Eind 2019 bediende het gecombineerde bedrijf bijna 11 miljoen klantaccounts met meer dan $ 1 biljoen aan activa. Scottrade had een reputatie voor het leveren van uitstekende klantenservice.
Dit was iets wat Ameritrade president en CEO Tim Hockey hoopte voort te zetten. Volgens Hockey is “Scottrade zo beroemd om zijn uitzonderlijke klantgerichtheid, een verdienste van de cultuur die Rodger Riney en duizenden Scottrade-medewerkers de afgelopen 37 jaar hebben opgebouwd. Het is aan ons om die traditie voort te zetten.”
De overname voegt schaal- en distributiemogelijkheden toe aan de beleggingsdiensten en het onderwijs van TD Ameritrade. Een persbericht van Ameritrade voorspelde dat “de combinatie van de bekroonde handelstechnologie van TD Ameritrade en langetermijnbeleggingsoplossingen met het bredere kantorennetwerk van Scottrade de beleggingservaring voor miljoenen beleggers zou moeten verbeteren.”
Je kunt nu de uitgebreide TD Ameritrade vergelijken met een populaire kortingsmakelaar als Charles Schwab. Voor zijn aanhangers maakt de klantenservice van TD Ameritrade de iets hogere kosten meer dan goed.
Scottrade klanten die overstapten naar TD Ameritrade hadden toegang tot:
TD Ameritrade’s platforms, waaronder de website van TD Ameritrade, het professionele Thinkorswim-platform, TD Ameritrade Mobile - en TD Ameritrade Mobile Trader
- Meer handelsproducten om uit te kiezen, inclusief complexe opties, futures en vreemde valuta
- Aanvullend beleggingsadvies en -begeleiding, inclusief beheerde portefeuilles, robo-adviseurs en gratis
- doelplanningsdiensten Een breder scala aan onderwijsaanbod voor beleggers, waaronder klassikaal leren, één-op-één coaching, documentuitwisseling en webcasts
- Honderden vestigingen in de VS
Prior van de overname had Scottrade ongeveer 500 vestigingen in de Verenigde States.In 2019 waren deze vestigingen omgebouwd naar TD Ameritrade-locaties of gesloten. Klanten hadden na de overgang nog steeds toegang tot de meer dan 360 vestigingen van Ameritrade.
Heeft hulp bij het beslissen welke online broker geschikt is voor u? Bekijk het Broker Center van Investopedia voor uitgebreide brokerrecensies, platform walkthroughs en beoordelingen.
