Wanneer iemand een risicovrije belegging wil kopen, wat is dan het beste beleggingsvehikel? Staatsobligaties zullen de beste keuze zijn. Omdat?
Er zijn twee redenen: (a) staatsobligaties worden
uitgegeven door de centrale overheid in India, (b) deze obligaties worden gereguleerd en beheerd door de Reserve Bank of India (RBI).
Wat staatsobligaties risicovrij maakt, is de zekerheid van de hoofdsom en de zekerheid van het beloofde rendement. Iemand die voor de lange termijn wil beleggen, maar het risicovrij wil houden, staatsobligaties zijn de beste optie.
[Controleer deze mobiele app om staatsobligaties te kopen:]
Mobiele APP
1. Staatsobligaties
Wat zijn obligaties en schatkistpapier? Dit zijn effecten (G-sec) uitgegeven door de Indiase overheid om geld te lenen van beleggers. Wie zijn de investeerders?
- Grote beleggers: banken, verzekeringsmaatschappijen, beleggingsfondsen, trusts, bedrijven, enz.
Deze worden groot genoemd omdat hun investeringsomvang (in G-Sec) groot is in vergelijking met kleine beleggers. Meer informatie over beleggingsfondsen.
- Kleine beleggers: HNI, NRI, HUF-leden, particulieren, enz. In deze groep mensen zijn de “individuele beleggers” die waarin wij gewone mannen worden geplaatst. Lees meer over Peter Lynch, een geweldige HNI-belegger.
De overheid leent geld van deze investeerders door hen G-sec aan te bieden via “veilingen“. Hoe vindt de veiling plaats? Door het proces van ” concurrerend aanbod “.
We zullen er hieronder meer over lezen.
In de goede oude tijd werd de G-sec markt gedomineerd door grote spelers zoals banken, verzekeringsmaatschappijen, beleggingsfondsen, enz. Kleine beleggers investeerden nog lang niet direct in obligaties. Omdat?
- Ten eerste vanwege het moeilijke proces van beleggen in obligaties. Een gewone man wist simpelweg niet hoe hij staatsobligaties moest kopen. Het gemak waarmee ze aandelen, beleggingsfondsen, etc. kunnen kopen. Het kopen van staatsobligaties was niet zo eenvoudig.
Meer informatie over het online kopen van aandelen.
- Ten tweede, omdat grote spelers vroeger in veel grotere volumes handelden, konden individuen eenvoudigweg niet met hen concurreren in het proces van “veiling”. Weet of kleine beleggers moeten beleggen in schuldfondsen.
2. Staatsobligaties – Koopproces
Vóór november 2017 waren staatsobligaties (G-SECS) zoals obligaties en schatkistpapier vrijwel onbetaalbaar voor gewone mannen (kleine beleggers). Maar toen startte RBI de “niet-concurrerende biedtool“. Dit maakte G-secs toegankelijker voor gewone mannen.
Laten we meer begrijpen over het concurrerende en niet-concurrerende biedproces:
- Concurrerend bod: Voorbeeld: De overheid geeft een obligatie uit met een nominale waarde van Rs.1.000, met rente tegen 8,0% per jaar In het concurrerende biedingsproces (veiling) zullen “beleggers” een prijs citeren die hoger is dan de nominale waarde (Rs.1.000). Stel dat RBI op basis van alle biedingen een limietprijs accepteert zoals Rs.1.060.
In dit geval ontvangt iedereen die Rs 1.060 of meer heeft genoteerd het genoteerde lot van de obligatie. [Opmerking: in dit geval zal hun rendement minder dan 8,0% zijn. Hoeveel lager? 7,54% (= 8,0% / 1.060 * 1000)].
- : RBI’s “niet-concurrerende biedstructuur” voor particuliere beleggers zoals u en ik. Kleine beleggers hebben alleen toegang nodig tot de mobiele en webapp van NSE.
Niet-concurrerend bieden
Lees hieronder meer over deze mobiele en web-app in Sl #3.
3. Hoe kunnen gewone mensen staatsobligaties kopen?
Kleine beleggers zoals u en ik kunnen staatsobligaties kopen in India met behulp van een mobiele app of een webgebaseerde app van de National Stock Exchange (NSE).
Deze app heet “NSE goBID“. Beide apps kunnen worden gebruikt om het volgende te kopen:
- Langlopende staatsobligaties: aanhoudtijd: 5 tot 40 jaar.
- (schatkistpapier): houdtijd minder dan 1 jaar aan.
Schatkistpapier
Voordat u door kunt gaan en staatsobligaties kunt kopen met NSE goBID, moet het “registratieproces” worden voltooid. Maar maak je geen zorgen, het is allemaal online.
Over de NSE goBID APP
Om een beter perspectief te krijgen van hoe / waarom een gewone man in obligaties kan beleggen, laten we begrijpen waarom rijk en rijk van obligaties houden.
4. Waarom geven rijke mensen de voorkeur aan obligaties?
De manier waarop vermogende beleggers denken dat beleggingen iets anders is dan de meeste. Ze investeren geld in een toestand waarin ze overtollig ( geld) hebben. Hoe maakt het verschil?
Omdat ze overtollig geld hebben, kunnen ze het zich veroorloven om obligaties te kopen en zullen ze ze de komende 10-15 jaar niet gemakkelijk nodig hebben. Dit geld kan voor een langere periode belegd blijven en een laag rendement opleveren (zoals 8% per jaar). Rijke mensen kan het niets schelen. Ze investeren geld vooral voor de bescherming van rijkdom.
In het proces van het beschermen van rijkdom, als hun investering zelfs 8% oneven rendement kan opleveren, is dit als de kers op de taart. Daarnaast zijn de rendementen op staatsobligaties bijna gegarandeerd. Wat? Omdat ze worden gesteund door de Indiase overheid.
Terwijl wanneer wij (gewone mannen) geld investeren voor tijdshorizons zoals 10-15 jaar, we denken aan groei . Voor zulke lange horizonten zullen we in plaats daarvan in aandelen beleggen. Omdat? Omdat ons doel het creëren van rijkdom is . Meer informatie over waar u geld kunt investeren om een hoog rendement te behalen.
Dus wat zegt dit ons over obligaties? Het is alleen voor de rijken en rijken, toch? Maar er zijn voorwaarden waaronder obligaties zelfs voor gewone mannen een goede beleggingsoptie kunnen worden. Laten we eens kijken hoe …
5. Wanneer obligaties nuttig zijn voor gewone mannen …
Over het algemeen, wanneer gewone mannen geld investeren, doen ze dat voor het creëren van rijkdom. Ze beleggen dus vaak met een langetermijnperspectief (5+ jaar). Op aandelen gebaseerde beleggingsopties kunnen veel hogere rendementen bieden dan obligaties.
In India zal een staatsobligatie zelfs op de lange termijn rendementen van tussen de 7 en 8% per jaar opleveren. Maar een goed op aandelen gebaseerd plan kan gemakkelijk 14% per jaar geven over een tijdshorizon van meer dan 5 jaar. Meer informatie over de soorten beleggingsfondsen en hun potentiële rendementen.
Er zijn dus minder kopers van staatsobligaties als het gaat om particuliere beleggers. Maar in het afgelopen decennium zijn zelfs gewone mannen begonnen met het opbouwen van hun beleggingsportefeuille. Ze kopen een reeks aandelen om hun portefeuille goed gediversifieerd te houden.
Aan de ene kant, wanneer er aandelen zijn, kan er geen beter alternatief voor beleggingsdiversificatie zijn dan door de overheid gedekte effecten. Dit is waar gewone mannen moeten overwegen om te beleggen in T-sec en staatsobligaties.
Meer informatie hierover :
- Hoe kunnen gewone mensen kiezen voor acties?
- Beste investeringsplan voor de middenklasse.
- Financiële intelligentie voor gewone mannen.
- Wat financiële goeroes aanbevelen aan gewone mannen?
- Basisbeginselen van beleggen voor beginners.
6. Wat voor soort banden zijn het beste voor de gewone man?
Als de gewone man besluit om te beleggen in inkomensgenererende obligaties, is het beste alternatief belastingvrije staatsobligaties . Omdat? Omdat de rente-inkomsten die door dergelijke staatsobligaties worden gegenereerd, zijn vrijgesteld van inkomstenbelasting.
Dit wordt vooral winstgevend voor die mensen die zich in de maximale belastingschijf bevinden (30% +).
Stel dat er twee obligaties beschikbaar zijn voor belegging. De ene is een belastingvrije verplichting en de andere is een niet-belastingvrije verplichting. Over het algemeen is het rendement op belastingvrije obligaties lager dan op niet-belastingvrije obligaties. Welke moet je kiezen? Het besluitvormingsproces moet worden uitgevoerd op basis van de volgende formule:
Netto rendement = Obligatierendement * (1 – uw belastingtarief)
Stel dat er een persoon is wiens belastingtarief 30% is. Voor belastingvrije obligaties geldt het nettorendement = het rendement op obligaties. Voor niet-belastingvrije obligaties geldt dat het nettorendement = obligatierendement * (1 – 0,3) = obligatierendement * 0,7. Voorbeeld :
- Belastingvrije verplichting
- Opbrengst = 8%
- Netto rendement = 8%
- Niet-belastingvrije verplichting
- Opbrengst = 10%
- Netto rendement = 7%
7. Waar vindt u een lijst met belastingvrije verplichtingen in India?
De lijst met staatsobligaties zal beschikbaar zijn op het dashboard van de NSEgoBID-app. Over het algemeen zijn alle staatsobligaties belastingvrij van aard.
Naast staatsobligaties zijn er ook bedrijfsobligaties. We kennen bedrijfsobligaties ook als bedrijfsdeposito’s.
Een van de betrouwbare bronnen voor het verkrijgen van een lijst met alle belastingvrije verplichtingen is karvy. Standaard wordt deze lijst gesorteerd op de best presterende obligaties. Zorg ervoor dat u op de opties “[+] alles weergeven” klikt om de lijst met alle obligaties te krijgen.
De volgende obligatie-informatie is gemakkelijk toegankelijk vanuit deze lijst (klik op elke obligatie om details te bekijken): Voorbeeld: Indiabulls Housing Finance Ltd:
- Nominale waarde: Rs. 1.000
- Couponrente (rente): 8,55% pa
- Kredietwaardigheid: CARE AAA
- Laatste prijs: Rs. 1.040
- Toegekend: dinsdag 26 september 2016
- Refund datum: 26 september 2019.
- Teneur: 36 maanden (3 jaar).
- Handelsvolume: 20
8. Hoe verkoop je staatsobligaties?
Voordat we bespreken hoe we obligaties kunnen verkopen, laten we een nauwe analogie tussen aandelen en obligaties begrijpen.
De meeste staatsobligaties zijn genoteerd aan de beurs (secundaire markt) voor de handel. Onder normale omstandigheden moet een persoon een staatsobligatie kopen en deze aanhouden totdat hij of zij in functie blijft (bijv. 5,10,15, 20,30 jaar indien van toepassing).
Maar die obligaties die op de secundaire markt genoteerd zijn, kunnen worden verkocht aan geïnteresseerde kopers. Wat kunnen we hieruit verstaan?
- Een persoon kan obligaties kopen op zowel de primaire markt als de secundaire markt.
- Een persoon hoeft geen verplichtingen aan te houden voor zijn volledige termijn. Het kan tussendoor worden verkocht, aan een andere koper op de secundaire markt.
Lees meer over hoe u geld kunt verdienen op de aandelenmarkt.
Dus dit wordt zo goed als aandelen, toch? Nagenoeg. Omdat? Vanwege de lage handelsvolumes van obligaties op de secundaire markt. En dus? Dit betekent dat zelfs als u obligaties op de secundaire markt wilt kopen / verkopen, er minder handelaren beschikbaar zullen zijn.
De lage handelsvolumes zijn te wijten aan de lage vraag naar obligaties. Bovendien kopen beleggers in reële obligaties over het algemeen obligaties (zoals belastingvrije langlopende staatsobligaties) voor zeer lange looptijden. Ze verkopen niet graag halverwege. Zie hoe laag ETF-handelsvolume geen probleem is.
9. Belasting op belastingvrije verplichtingen?
Ja, inkomstenbelasting kan ook worden toegepast op belastingvrije verplichtingen. Wat? Rente-inkomsten gegenereerd door belastingvrije obligaties zijn belastingvrij. Maar meerwaarden uit dergelijke obligaties zijn nog steeds belastbaar. Hoe komt er een meerwaarde?
Wanneer iemand zijn obligatiebezit verkoopt aan anderen op de secundaire markt voor winst, wordt dit behandeld als een meerwaarde. Voorbeeld: koop een obligatie tegen Rs.1.000 en verkoop op de secundaire markt (vóór de vervaldatum) voor Rs.1.050. De aldus behaalde meerwaarde in handen van de verkoper is belastbaar. Meer informatie over planning van inkomstenbelasting.
De toepasselijke belastingtarieven zijn als volgt:
- Vermogenswinstbelasting op korte termijn: Inkomstenbelasting is van toepassing volgens de belastingtabel.
- Vermogenswinstbelasting op lange termijn :
- 10% : Obligaties genoteerd zonder indexatievoordeel.
- 20% : Beursgenoteerde obligaties met indexatievoordeel.
- 20% : niet-beursgenoteerde obligaties en geen indexatievoordeel.